Что такое Hft трейдинг и почему его недолюбливают брокеры
Статистический арбитраж
Однако, если перечисленные способы знакомы большинству трейдеров, то совсем не многие торговцы знакомы с техникой статистического арбитража. В этой статье мы рассмотрим, как именно работает такой арбитраж, и как его можно использовать в трейдинге.
Что такое статистический арбитраж
Сам по себе арбитраж это способ торговли, подразумевающий открытие длинной позиции по одному инструменту и короткой позиции по второму, причем одновременно. Для статистического арбитража выбираются только те инструменты, которые имеют между собой определённую связь, называемую корреляцией.
В момент их максимального отклонения от общей тенденции и заключаются разнонаправленные сделки. Так, на рынке Форекс типичным примером коррелируемых пар является EURUSD и USDCHF. Достаточно открыть на экране оба их графика одновременно, чтобы убедиться в связи ценовых движений.
Коэффициент корреляции и статистический арбитраж
Как выбрать инструменты, которые подойдут для статистического арбитража? Ответ на этот вопрос даст коэффициент корреляции. Чем сильнее пары, фьючерсы или индексы связаны между собой, тем он выше. В идеале показатель должен стремиться к -1 или 1, но такого практически никогда не встречается.
Идеальной считается корреляция с показателем -0,9 и 0,9, но для большинства инструментов эта величина колеблется в пределах от 0 до 0,5. Коэффициенты корреляции для всех валютных пар можно найти здесь: http://fxtrade.oanda.com/lang/ru/analysis/currency-correlation.
Величина показателей из таблицы интерпретируется следующим образом:
- 0,0-0,2 низкий уровень корреляции;
- 0,2-0,4 слабовыраженная корреляция;
- 0,4-0,7 умеренный уровень;
- 0,7-0,9 высокий уровень;
- 0,9-1 очень высокая корреляция.
Коэффициенты даются для разных временных интервалов от 1 часа до 1 года, что позволяет их применять в стратегии статистического арбитража как в рамках краткосрочной, так и долгосрочной торговли.
Когда открывать сделки по статистическому арбитражу
После того, как получены необходимые данные для статистического арбитража, спекулянты переходят к торговле. Трейдеру важно знать не только, когда открывать позицию, но и как долго её удерживать. На графике пар можно увидеть периодические отклонения от основной тенденции. Это и будет сигналом для открытия позиции.
Сделка открывается с расчётом на то, что инструменты в конце концов вернутся в рамки этой тенденции. Если же графики двух валютных пар или других инструментов практически синхронны, то следует отложить открытие позиции до наиболее походящего момента.
Следует также отметить, что в зависимости от коэффициента корреляции нужно рассматривать разные периоды отклонения, чем ниже коэффициент, тем более длительный период следует выбирать.
В том случае, если он составляет 0,8-0,9, можно ограничится поиском отклонений на часовых и четырёхчасовых графиках. Если коэффициент равен 0,7-0,8 подойдут дневные графики, а 0,6-0,7 – недельные и месячные.
Относительно скользящего среднего легко можно определить положение цены обоих инструментов. Если один находится выше скользящего среднего, а второй ниже – это хороший момент для открытия позиции.
Также помогут сигналы стандартного стохастического осциллятора. Если они будут сильно различаться, также следует открывать сделку. Кроме того, в Интернете можно найти специальные индикаторы, предназначенные для торговли по данной стратегии.
При выборе валютных пар для торговли следует принимать во внимание только те, в которые входит основная валюта, обеспечивающая активное движение благодаря насыщенному новостному фону и высокой волатильности, например, американский доллар.
Также нужно помнить, что статистический арбитраж подразумевает оплату двойного спреда, следовательно, брокеров с высокими значениями spread следует обходить стороной. Начинать работу лучше с небольших объёмов, а свои первые сделки можно заключать на демо-счетах.
Статистический арбитраж позволяет трейдеру относительно спокойно торговать на рынке. Эта техника будто смягчает резкие колебания рынка, но не на все 100%, так что трейдеру не стоит расслабляться. Ещё одним важным преимуществом метода можно назвать простоту использования, что дает возможность применять её даже новичкам.
Комментарии
Смотрите также
Что собой представляет паттерн Дракон и как его использовать в трейдинге
Что собой представляет паттерн Голова и плечи и как им пользоваться в торговле